证监会一日三罚，全与操纵股价有关：牛散被罚没4.7亿

财联社 1 月 12 日讯（记者 封其娟）中国证监会最新披露了 3 则操纵股价被罚公告，涉及上市公司董事长、总经理、董秘以及牛散。

证监会 1 月 10 日披露，许淼操纵 " 金陵体育 " 股票一案现已调查、办理终结。最终，该会决定没收许淼违法所得 1.57 亿元，并处以 3.13 亿元罚款，合计罚没 4.7 亿元。

经查明，2017 年 6 月 14 日至 2021 年 1 月 29 日，许淼控制使用 " 周某宏 " 等 47 个证券账户，用于交易 " 金陵体育 " 股票。基于五大申辩意见，许淼请求不予处罚，该会已驳回。

同样出自证监会之手，同日 2 份罚单显示，因合谋操纵股价被罚的还有昊志机电实控人汤秀清、董秘肖泳林，以及时任恒润股份董事长承立新。

对于汤秀清、肖泳林联合他人共同操纵 " 昊志机电 " 股票，证监会分别对汤秀清、肖泳林罚款 1.09 亿元、200 万元。

对于承立新、丁键、张亚洲合谋操纵 " 恒润股份 " 行为，该会决定责令依法处理非法持有的证券，没收违法所得 2052.33 万元，由丁键承担；并处以 1.23 亿元罚款，其中由承立新、丁键、张亚洲分别承担 6156.98 万元、4925.59 万元、1231.4 万元，整体共被罚没 1.44 亿元。

鉴于严重扰乱证券市场秩序，承立新、丁键均被禁入市场 8 年，张亚洲被禁入市场 3 年；又鉴于影响证券交易秩序，承立新、丁键均被禁入市场 5 年。

事关金陵体育：许淼控制 47 个证券账户操纵股价

罚单显示，2017 年 6 月 14 日至 2021 年 1 月 29 日（以下简称：操纵期间），许淼控制使用 47 个证券账户（以下简称：账户组），采取集中资金优势连续买卖、在自己实际控制的账户间进行证券交易等手段影响 " 金陵体育 " 股票交易价格和交易量，盈利 1.57 亿元。

证监会认为，许淼的上述行为违反相关法规，已构成操纵证券市场行为。

应许淼要求，该会举行了听证会，听取了当事人及其代理人的陈述和申辩。在听证过程中，许淼提出五大申辩意见：

其一，事先告知书认定的账户组中，与他人相关的 22 个证券账户并非许淼控制使用。在资金关联方面，部分账户的保证金进出均与许淼无关；在交易终端关联方面，部分账户与许淼控制的其他账户不存在交易终端重合；在交易特征方面，被认定同属其控制的账户间存在明显区别。

其二，部分账户大量交易系他人作出，相关账户的决策主体包括多人；其三，事先告知书认定的操纵期间内，许淼自认控制的部分证券账户并非全程由许淼控制使用；其四，许淼控制的账户未以不正当手段影响 " 金陵体育 " 交易价量，不存在操纵证券市场的主观故意或客观行为；其五，部分询问笔录与事实存在严重不符。

经复核，该会认为，除根据许淼申辩意见扣除相关账户中非许淼决策的交易外，该会对许淼的其他申辩意见不予采纳。

事关恒润股份：上市公司董事长带头与人合谋操纵股价

罚单披露，承立新时为恒润股份第二大股东、法定代表人、董事长。2023 年 6 月中旬，经丁键介绍，承立新与张亚洲相识，之后三人合谋炒作 " 算力 " 热点，通过控制信息生成及披露的内容、时点、节奏等实施操纵行为。

没收违法所得、处以罚款外，鉴于承立新、丁键的违法行为严重扰乱证券市场秩序、在重大违法活动中起主要作用，情节较为严重，张亚洲的违法行为情节严重，证监会决定对承立新、丁键均采取 8 年证券市场禁入措施，对张亚洲采取 3 年证券市场禁入措施。禁入期间，不得在任何机构从事证券业务、证券服务业务或者担任原证券发行人的董监高职务。

又鉴于承立新、丁键的违法行为影响证券交易秩序，情节严重，还决定对承立新、丁键分别采取 5 年证券市场禁入措施，禁入期间，除《证券市场禁入规定》第六条第一款所规定情形外，不得直接或者以化名、借他人名义在证券交易场所交易上市或者挂牌的所有证券。

针对合谋操纵 " 恒润股份 " 行为，承立新、丁键、张亚洲均提出申辩意见，表示不应被行政处罚，但证监会均不予采纳。

经查，承立新计划在 2023 年卖出 " 恒润股份 " 股票，2023 年 7 月 16 日，承立新与阮某签订《代持协议书》，以某私募产品受让 2495.26 万股 " 恒润股份 "。

2023 年 7 月 29 日至 11 月 8 日，承立新、丁键、张亚洲等人操控上市公司发布 4 份利好信息，拉抬 " 恒润股份 " 股价。这期间，" 恒润股份 " 股价上涨 96.65%，同期上证指数下跌 6.86%，偏离 103.51%，中证风电产业指数下跌 10.30%，偏离 106.95%，" 恒润股份 " 股价涨幅明显优于同期上证指数和行业指数。

上述期间，丁键多次向机构投资者宣传恒润股份 " 算力 " 业务，组织开展现场调研、电话会议、撰写调研报告等活动，吸引机构投资者买入 " 恒润股份 "。承立新、张亚洲等人安排人员通过互联网累计发布文章 46 篇、视频 12 条，夸大或虚假宣传公司 " 算力 " 业务。

2023 年 7 月 10 日至 12 月 1 日，丁键控制使用 22 个证券账户在股价下跌期间集中买入维持股价。上述期间，账户组合计竞价买入 1575.45 万股，买入成交金额 4.57 亿元，竞价卖出 1461.82 万股，卖出金额 4.47 亿元，余股 113.67 万股，盈利 2052.33 万元。账户组在 22 个交易日有申买行为，买入成交量排名前三的有 10 个交易日，日均买入成交量占市场总成交量比例为 3.73%，单日买入成交量占市场总成交量比例最高为 22.41%。

事关昊志机电：总经理、董秘联合他人操纵股价

罚单显示，汤秀清，时为昊志机电实控人，担任副董事长、董事、总经理；肖泳林，时任昊志机电副总经理、董事会秘书、财务总监。

汤秀清与颜某商议，由汤秀清支付保证金，颜某负责联系相关方，共同操纵 " 昊志机电 "。肖泳林按汤秀清指示与颜某方进行沟通、对接，同时负责汤秀清等人保证金的转款事宜。

收取保证金后，颜某等人先后使用了 121 个证券账户（以下简称：账户组），于 2019 年 9 月 18 日至 2020 年 12 月 31 日期间（以下简称：操纵期间）操纵 " 昊志机电 "，具体如下：

（一）集中资金优势、持股优势连续买卖

操纵期间共 313 个交易日，其中 302 个交易日账户组存在交易，日成交占比均值为 28.33%，最高达到 72.27%。有 272 个交易日账户组持股总数占总股本比例在 5% 以上，最高达到 20.95%。196 个交易日存在以不低于市场卖一价或市价大量申买行为，且该类申报量占账户组总申报量 30% 以上、账户组成交量占市场总成交量 20% 以上。

（二）在自己实际控制的账户之间进行证券交易

操纵期间，账户组在 284 个交易日内存在反向交易，日内反向交易量占账户组成交量的比例最高为 99.93%。账户组在 255 个交易日内存在账户组内成交的对倒交易，对倒股数占同期市场成交量的比例平均为 18.97%，最大为 64.76%。其中，165 个交易日单日对倒占比超过 10%，136 个交易日单日对倒占比超过 15%，108 个交易日单日对倒占比超过 20%。

截至 2020 年 12 月 31 日，汤秀清通过卖出 " 昊志机电 " 获利 3639.06 万元，肖泳林未实际获利。

2023 年 3 月 24 日，检察机关对汤秀清、肖泳林作出不起诉决定。2023 年 4 月 26 日，相关法院对颜某等 8 人作出刑事判决，并判决追缴违法所得，其中汤秀清违法所得 3639.06 万元予以没收。

（财联社记者 封其娟）